Рекомендуємо, 2022

Вибір Редакції

Різниця між хедж-фондом і взаємним фондом

Хедж-фонди та взаємні фонди - це два популярних об'єднаних інвестиційних засоби, де ряд інвесторів довіряють свої гроші менеджеру фонду, який вкладає їх у різні види цінних паперів, які публічно торгуються. Взаємний фонд - це інвестиція, яка пропонує інвестору можливість здійснити інвестиції в диверсифікований і професійно керований кошик цінних паперів за порівняно низькою вартістю.

З іншого боку, хедж-фонд - не що інше, як незареєстровані приватні інвестиції. що використовує різноманітні торговельні методи та вкладає гроші в цінні папери, що складаються з різноманітних ризиків.

Основна відмінність між двома інвестиційними напрямками полягає в тому, що в той час як взаємний фонд шукає відносних прибутків, абсолютні доходи переслідуються хедж-фондами. У цій статті ви можете знайти важливі відмінності між хедж-фондом і взаємним фондом, тому прочитайте.

Діаграма порівняння

Основа для порівнянняХедж-фондВзаємний фонд
ЗначенняХедж-фонд - це портфель інвестицій, в якому декілька кваліфікованих заможних інвесторів об'єднують свої гроші для придбання активів.Довіра, де заощадження декількох інвесторів об'єднуються разом для придбання диверсифікованого кошика цінних паперів за низькою вартістю, відома як взаємний фонд.
ПоверненняАбсолютВідносний
УправлінняАгресивно керовані.Порівняно менш агресивно управляється.
ВласникиМало хтоТисячі
Тип інвестораПенсійний фонд, фонд запозичень, особи, які мають високу чистоту.Роздрібні інвестори
ПоложенняМенше регулюванняСтрого регулюється SEBI
ЗбориПродуктивність заснована.Виходячи з відсотка керованих активів.
Власність менеджера фондуСуттєвийНе суттєвий
ПрозорістьІнформація надана тільки інвесторам.Опубліковуються річні звіти та розкривається піврічний звіт про виконання активів.

Визначення хедж-фонду

Приватний портфель інвестицій, що використовує передові інвестиційні стратегії та стратегії управління ризиками для отримання хороших прибутків, називається хедж-фондом. Фонд дозволяє лише обмеженому числу акредитованих інвесторів, які об'єднують свої гроші з менеджером фонду, який вкладає гроші в різні види активів. Менеджер фонду стягує плату за управління коштами, що залежить від прибутку, отриманого від активів фонду.

Хедж-фонд - це інвестиційне партнерство, де лише декілька інвесторів з високою чистою вартістю можуть інвестувати в фонд. Мінімальний розмір початкових інвестицій у фонд є відносно високим. Фонд звільняється від суворих правил. Фактор ризику дуже високий у хедж-фондах, тому менеджер фонду використовує агресивні стратегії, такі як короткі продажі, опціони торгівлі, інвестування в глибоко дисконтовані цінні папери або очікування конкретної події тощо. Однак фонд використовує ті фінансові інструменти, які мінімізують ризик і посилення прибутку.

Визначення взаємного фонду

Під терміном «взаємний фонд» ми маємо на увазі інвестиційний інструмент, в якому ряд інвесторів об'єднує свої ресурси для досягнення спільної мети, встановленої фондом. Інвестори збирають і об'єднують свої гроші з менеджером фонду, який використовує пул фондів для інвестування в диверсифікований кошик цінних паперів на ринку капіталу, таких як акції, облігації та інші торгівельні товари.

Менеджер фонду є експертом по портфелю і доглядає за ефективним управлінням і контролем фонду. Менеджер стягує плату за управління фондом, який базується на вартості активів фонду.

Інвестори фонду володіють власністю в активах взаємного фонду, де частка власності залежить від коштів, вкладених кожним інвестором. Рентабельність взаємного фонду залежить від його результативності, якщо вартість зростає, віддача зростає, а у зворотному випадку прибутковість може впасти. Чистий прибуток та приріст капіталу розподіляються між власником паїв у частці їх капіталу.

Основні відмінності між хедж-фондом і взаємним фондом

Різниця між хедж-фондом та взаємним фондом може бути чітко виведена на таких підставах:

  1. Хедж-фонд описується як портфельне інвестування, за допомогою якого лише кілька акредитованих інвесторів можуть об'єднати свої гроші разом для придбання активів. Взаємні фонди відносяться до професійно керованих інвестиційних інструментів, де кошти збираються від декількох інвесторів, об'єднаних разом для придбання цінних паперів.
  2. Хедж-фонди шукають абсолютних прибутків. І навпаки, взаємні фонди шукають відносну віддачу від інвестицій в цінні папери.
  3. Хедж-фонди агресивно управляються, коли передові інвестиції та методи управління ризиками використовуються для отримання хороших прибутків, що не стосується взаємних фондів.
  4. Власники взаємного фонду мають велику кількість, тобто можуть бути тисячі власників взаємного фонду. Проте власники хедж-фондів обмежені у кількості.
  5. Якщо говорити про тип інвесторів, то інвестори хедж-фондів є високими чистими інвесторами. З іншого боку, взаємний фонд має малих та роздрібних інвесторів.
  6. Хедж-фонди злегка регулюються, тоді як взаємні фонди суворо регулюються Радою з цінних паперів Індії (SEBI).
  7. Плата за управління залежить від відсотка активів, керованих у взаємних фондах. На відміну від хедж-фондів, де плата за управління базується на продуктивності активів.
  8. У хедж-фондах менеджер фонду також має значну частину власності. На відміну від взаємних фондів, де менеджер фонду не володіє істотним інтересом.
  9. У пайових фондах звіти публікуються щорічно, а розкриття результатів діяльності активів складається на півроку. На відміну від хедж-фондів, де інформація надається тільки інвесторам, а також відсутність публічного розкриття операцій.

Висновок

Якщо ви любитель на ринку капіталу і хочете інвестувати в один з цих двох фондів, то ви можете зробити вибір відповідно до ваших ресурсів. Якщо у вас є велика сума грошей, то ви можете піти на хедж-фонди, тоді як якщо ваша сума інвестицій низька, ви можете вибрати взаємні фонди.

Top